Para Durumu 'Nakit Durumu' nedir

Nakit pozisyonu, bir şirketin, yatırım fonunun veya bankanın kendi kitaplarında belirli bir zamanda sahip olduğu nakit miktarını temsil eder. Nakit pozisyonu finansal güç ve likidite göstergesidir. Nakit paraya ek olarak, bu pozisyon genellikle mevduat Kredi hesaplama belgeleri , kısa vadeli devlet borçları ve diğer nakit benzerleri gibi yüksek likit varlıkları dikkate alır

Bir nakit pozisyonu, bir kuruluşun masraf ve yükümlülüklerine bağlı olarak, bir şirketin nakit düzeyini ifade eder. İç paydaşlar, günlük olarak sık sık nakit pozisyonunu incelerken, dış yatırımcılar ve analistler, bir kuruluşun üç aylık nakit akış tablosundaki nakit pozisyonuna bakıyorlar. İstikrarlı bir nakit pozisyonu, bir şirketin veya diğer bir işletmenin mevcut yükümlülüklerini nakit ve likit aktiflerin bir kombinasyonu ile karşılamasını sağlayan bir nakit pozisyonudur.

Bununla birlikte, bir şirketin mevcut yükümlülüklerinin üstünde ve ötesinde büyük bir nakit pozisyonu olduğunda, güçlü bir finansal güç sinyalidir. Bunun nedeni, büyüyen operasyonları finanse etmek ve yükümlülükleri ödemek için nakit gerektiğidir. Bununla birlikte, çok büyük bir nakit pozisyonu, fonlar çok az getiri yarattığından, genellikle israfı işaret edebilir.

Ticari ve yatırım bankaları gibi diğer kuruluşların, genellikle sahip oldukları fon miktarına bağlı olarak asgari nakit pozisyonuna sahip olmaları gerekmektedir. Bu, bankanın fon talebinde bulunmaları halinde hesap sahiplerine ödeme yapabilmesini sağlar. Kredi hesaplama  Bir yatırım fonu büyük bir nakit pozisyonuna sahip olduğunda, genellikle piyasada çok az cazip yatırım gördüğü ve aralarda rahatça oturduğu bir işarettir.

Nakit Pozisyonu ve Likidite Oranları

Bir kuruluşun nakit pozisyonu genellikle likidite oranlarıyla analiz edilir. Örneğin, cari oran, şirketin mevcut aktifleri ile mevcut yükümlülüklerine bölünmüş olarak türetilmiştir. Bu, bir kuruluşun kısa vadeli yükümlülüklerini yerine getirme yeteneğini ölçer. Oranın birden fazla olması, şirketin çalışmaya devam etmek için yeterli paraya sahip olduğu anlamına gelir.

Bir nakit pozisyonu, bir şirketin serbest nakit akışına (FCF) bakarak da bulunabilir . Bu FCF, bir şirketin işletme nakit akışı alarak ve kısa vadeli ve uzun vadeli sermaye harcamalarını çıkararak bulunabilir.

Nakit Pozisyonu Örneği

Dışarıdaki analistler genellikle performanslarını ölçmek için bir şirketin FCF'sine bakıyorlar. Örneğin, Chase Corp., 14 Temmuz 2016 itibariyle, net gelirinden% 40 daha yüksek bir FCF'ye sahiptir ve bu da% 7,2'lik bir FCF getirisini temsil etmektedir. Bu, mevcut FCF'sinin yıllık 34 milyon dolar olduğu anlamına geliyor ve bu da Bank of America ile Kredi hesaplama kredi limitini karşılamak için kullanılması bekleniyor